Алла Александровна Казанская родилась 15 июня 1920 года. Была принята в Вахтанговскую студию в 15-летнем возрасте. Окончила Театральное училище имени  Б. В. Щукина (курс И.М. Толчанова и Е.Г. Алексеевой) в 1939 году.

Уже со второго курса Казанская начала играть на сцене Театра имени Евгения Вахтангова, дебютировав в роли Беатриче в постановке «Много шума из ничего» Уильяма Шекспира.

Более тридцати лет преподавала в Театральном училище имени Бориса Щукина. Была профессором кафедры мастерства актера. Среди учеников Аллы Казанской — Сергей Маковецкий, Владимир Симонов, Александр Рыщенков, Юлия Рутберг, Лидия Вележева, Ольга Тумайкина, Ирина Климова, Алексей Кравченко, Григорий Сиятвинда, Людмила Нильская, Андрей Леонов.

В Театре имени Евгения Вахтангова прошла вся ее жизнь. Здесь Казанская сыграла более 20 ролей: Нина (Маскарад), Беатриче (Много шума из ничего), Роксана (Сирано де Бержерак), Жоржетта (Соломенная шляпка), Берт Ардис (Шестой этаж), Турусина (На всякого мудреца довольно простоты), госпожа Оргонова (Дамы и гусары), Карамзина (Шаги командора), Галчиха (Без вины виноватые), Американка (Мистерия-Буфф), Лидия Ивановна (Анна Каренина) и др. До последнего времени она играла в спектаклях театра «Без вины виноватые» и «Королева красоты».

Из ролей в кино — «Юность командиров» (1940), «Парень из тайги» (1944) и «Щедрое лето» (1950) она появилась на экране лишь в возрастных ролях: «Армагеддон» (1962), Егор «Булычев и другие» (1971), «Дамы и гусары» (1976), «Железный занавес» (1994), «Затворник» (1999). Последний раз Алла Казанская появилась на экране в 2011 году в фильме Н. Михалкова «Утомлённые солнцем 2: Цитадель».

На телеканале «Россия К» Алла Казанская была ведущей программы для детей «Чудо-сказка». В 2007 году актриса стала лауреатом премии «Хрустальная Турандот» в номинации «Лучшая женская роль».

Народная артистка России Алла Александровна Казанская скончалась 24 июня 2008 года на 89-м году жизни.